怎樣理財？

要明白 投資與理財的概念 ：投資是犧牲當前利益，博取未來的收益（最關心的是回報率）；理財是從財務的角度審視人生的科學，通過理財金融產品達成人生的戰略目標（通過對自己財務資源實現人生目標的過程，人生的規劃，不是短期收益）！ 復利累進理論可以說是促使巴菲特財富持續增長的最大奧秘。很多投資者沒有了解復利累進理論的價值，或者即使了解但沒有耐心和毅力長期堅持下去，這是大多數投資者難以獲得巨大成功的主要原因之壹。如果妳要想讓資金更快地增長，在投資中獲得更高的回報，就必須對復利累進理論加以足夠的重視。 什麽是 理財規劃 （Financial Planning） 理財規劃，也稱個人財務策劃，是指運用科學公正的財務分析程序對個人財務計劃、投資策略等進行合理的規劃與管理，以實現其長期理財和生活目標的專業個人理財服務。 個人投資理財的八大熱點 炒金：正在步入黃金時期 基金：備受青睞前景向好 炒股：機會與風險並存 國債：投資選擇空間越來越大 儲蓄：老歌能否唱出新調 債券：火爆局面有望重現 外匯：投資獲利機會大增 保險：收益類險種將成投資熱點 危機中的見證 -------記德銀“把握世紀投資機遇 掘金全球潛力市場”投資策略發布會 2008年，全球金融市場可謂壹片慘淡，世界500強企業無壹幸免的資產縮水， 中國的A股市場更是風聲鶴唳。09年，大家似乎又看到了希望，但又都戰戰兢兢患得患失。09年5月，在世界金融市場到達壹個多空分界線，眾多投資者深感迷惑，躊躇不前的時候，德銀國際資產管理公司，廣東德銀投資管理有限公司舉行了“把握世紀投資機遇掘金全球潛力市場”投資策略發布會。 這次發布會，德銀的專家們非常大膽而清晰的講解了世界經濟的走向，剖析了現階段出現的巨大投資機遇，以及抓住這些機遇的可行性策略和方法。 出席發布會的專家 著名金融理論研究專家、暨南大學教授、博士生導師、廣東德銀投資管理有限公司獨立董事杜金岷先生； 《全球金融市場特色波形計算法》理論創始人，資深股評專業分析師，德銀國際金融市場研究中心主任王陽子先生； 著名海歸派投資理財專家，資深國際理財規劃師，廣東德銀投資管理有限公司首席技術總監黃春華先生。 2008年“德銀的客戶全部都沒有虧錢” 200多名與會者完全被德銀專家們的精辟分析所吸引，會後大家仍意猶未盡的熱烈討論和詢問感興趣的問題。 “我可以非常自豪的宣布：在2008年全球金融海嘯的大環境下，德銀的客戶全部都沒有虧錢！”當德銀首席技術總監黃春華先生在演講中說出這句話的時候，全場頓時爆發熱烈的掌聲。在這樣壹個公開的新聞發布會上，在全世界絕大多數投資者紛紛巨虧的事實面前，恐怕也只有德銀這樣的第三方理財公司可以如此自信的說出這番話。 “資產配置不合理，不教妳炒股” 中股、港股分析專家王陽子老師與個別與會嘉賓對A股市場進行討論時強調：保障資產安全的最重要的前提是合理的資產配置，在投資股票市場之前，必須先配置相當比例的穩健類投資。應該說，這也是他對廣大投資者的肺腑忠言。如果人們都按這種原則進行投資，就不會有08年金融市場遍地雞毛的現象。 最後，德銀董事長楊啟香女士展望了公司未來發展方向和戰略布局，發布會圓滿結束。 後記：德銀推薦的投資渠道經得住海嘯考驗，增資1000萬我放心 有效進行全球化分散投資，多元化規避風險，實現資產穩健增值，“全球***同基金”在2008年被證實是最安全和高效的投資手段。德銀的客戶也是依托於全球***同基金，加之德銀專家的專業化操作，在2008年不僅保住了本金，而且還實現了15%以上的增長。 德銀的其中壹位客戶在去年金融海嘯爆發前夕投入幾十萬元在全球***同基金組合，感受到穩健收益的優勢後，發布會後果斷增資1000萬用於投入這壹領域。 復利累進理論可以說是促使巴菲特財富持續增長的最大奧秘。很多投資者沒有了解復利累進理論的價值，或者即使了解但沒有耐心和毅力長期堅持下去，這是大多數投資者難以獲得巨大成功的主要原因之壹。如果妳要想讓資金更快地增長，在投資中獲得更高的回報，就必須對復利累進理論加以足夠的重視。 精彩語錄 “復利有點像從山上滾雪球，最開始時雪球很小，但是當往下滾的時間足夠長，而且雪球粘得適當緊，最後雪球會很大很大。” “在長期投資中，沒有任何因素比時間更具有影響力。隨著時間的延續，復利的力量將發揮巨大的作用，為投資者實現巨額的稅後收益。” “根據不完全資料，我估算伊莎貝拉最初給哥倫布的財政資助大約為3萬美元。如果不考慮發現新大陸所帶來的精神上的成就感，需要指出的是，整個事件所帶來的損失並不僅僅是另壹個IBM。因為粗略估計，最初投資的3萬美元以每年4%的復利計算，到現在（1962年）價值將達到2億美元。” “長期持有特有競爭優勢的企業的股票，將給投資者帶來巨大的財富。其關鍵在於投資者未兌現的企業股票收益通過復利產生了巨大的長期增值。” “手段與目的絕不能混淆，目的只能是稅後的復利收益率最大化。” “作為必須納稅的投資人，以同樣復利利率增長的持續單壹投資，比連續重新循環投資能夠實現遠遠多得多的回報。” 實戰鏈接 復利就是人們俗稱的“利滾利”、“利生利”、“利長利”，是壹種計算利息的方法，按照這種方法，利息除了會根據本金生成外，新得到的利息同樣可以生息，復利計算的特點是，把上期末的本利加贏利作為下壹期的本金，在計算時每壹期本金的數額是不同的。 復利看起來很簡單，也很容易理解，但真正了解它在財務上的意義、真正理解它的真諦的人並不多。 巴菲特認為，長期持有具有競爭優勢的企業的股票，將給價值投資者帶來巨大的財富。其關鍵在於投資者未兌現的企業股票收益通過復利產生了巨大的長期增值。 投資具有長期競爭優勢的企業，投資者所需要做的就是長期持有，並耐心地等待股價隨著企業的發展而上漲。具有持續競爭優勢的企業具有超額價值的創造能力，其內在價值將持續穩定地增加，相應地，其股價也將逐步上升。最終，復利累進的巨大力量，將會為投資者帶來巨額財富。 復利力量的源泉來自於兩個要素，即時間的長短和回報率的高低。這兩個因素的不同，給復利帶來的價值增值也有很大的不同。 時間的長短將對最終的價值數量產生巨大的影響，時間越長，復利產生的價值增值就越多。同樣是10萬元，按每年增值24%計算，如果投資10年，到期金額是85.94萬元；如果投資20年，到期金額是738.64萬元；如果投資30年，到期金額是6348.20萬元。可見，越到後期增值越多。 回報率對最終的價值數量有巨大的杠桿作用，回報率的微小差異將使長期價值產生巨大的差異。同樣是10萬元，同樣投資20年，如果每年增值10%，到期後金額是67.28萬元；如果每年增值20%，到期後金額是383.38萬元。差額之巨大，由此可見壹斑。如果收益率很低，比如3%或4%，那麽復利的效應就要小得多。 巴菲特曾對10%與20%的復利收益率造成的巨大收益差異進行過分析：“1000美元的投資，收益率為10%，45年後將增值到72800美元；而同樣的1000美元在收益率為20%時，經過同樣的45年將增值到3675252美元。上述兩個數字的差別讓我感到非常驚奇，這麽巨大的差別，足以激起任何壹個人的好奇心。” 自從1965年開始管理伯克希爾公司以來到2004年，巴菲特將伯克希爾公司的復利凈資產收益率提升至22%。也就是說，巴菲特用39年的時間，把每1萬美元都增值到了2593.85萬美元。 行動指南 1.要盡早投資。因為時間越長，復利累進效應就越大。要利用這種效應，就應該盡早地進行投資，而且越早越好。建議妳從有了工資收入後，扣除必要的生活開支成本，就用余額開始制定投資理財計劃。 2.要保持持續穩定的收益率。復利累進原理告訴我們，保持不高不低的常年收益率，假以時日，就能夠投資致富。多少收益率合適呢？通常來說，把目標設定為10%至20%比較理想。根據市場行情，這個目標可做相應地調整。個人投資者經過努力，這個目標是能夠實現的。 3.不能出現大的虧損。復利的收益只有連續計算才有神奇的效應。在此期間，如果有壹兩年收益平平還不要緊，就怕嚴重虧損。如果出現嚴重虧損，不但前功盡棄，而且復利的效應會戛然而止，壹切都得從頭開始。要想利用復利理論投資致富，就不能出現大的虧損。 什麽是投資理財？ 概念：投資理財是根據需求和目的將所有財產和負債，其中包括有形的、無形的、流動的、非流動的、過去的、現在的、未來的、遺產、遺囑及知識產權等在內的所有資產和負債進行積極主動的策劃、安排、置換、重組等使其達到保值、增值的綜合的、系統的、全面的經濟活動。 目的：通過對所有資產和負債的有效管理，使其達到保值、增值的目的。 投資理財的分類與理念 分類：投資理財可分為個人投資理財、家庭投資理財和公司/機構投資理財等。 投資理財是壹種主動意識和行為。 投資理財是壹種生活習慣和方式。 個人和家庭投資理財是為滿足個人和家庭發展需求為目的經濟活動。